Novato total, nueva cartera

[PauTorres]

Buenos días,

Acabo de entrar en el mundo de la inversión. Me he estado formando con algún curso y he estado leyendo bastante.
Al final me he decido a crear mi propia cartera de fondos indexados, pero como buen novato me queda la duda de si está bien montada. Por tanto me gustaría que me dierais opinión y propusierais cambios si fuera necesario.

Mis datos serían estos: Funcionario, 40 años, inversión de 600e/mes, inversión a 20/25 años. Sin gastos importantes a la vista. Teniendo ya un pequeño colchón en cuenta bancaria para gastos extraordinarios.

y la cartera propuesta sería esta:

Fondos Renta Variable
Amundi Index MSCI World AE-C---------------------------------50%
Vanguard Global Small-Cap Index Inv EUR Acc_--------------10%
Vanguard US 500 Stock Index Inv EUR Acc---------------------5%
Vanguard European Stock Index Inv EUR Acc------------------5%
Vanguard Emerging Markets Stock Index Inv EUR Acc--------15%
Vanguard Japan Stock Index Fund EUR Acc--------------------2%
Amundi Is Ftse Epra Nareit Global Ae-C-------------------------3%

Fondos renta fija
Amundi Index J.P. Morgan GBI Global Govies AHE-C----------5%
Vanguard Euroz Inf Lk Idx -Ins Plus------------------------------5%

No estoy muy seguro de incluir el S&P500 y el European Stock, ya que con el msci world quedaría cubierto, pero tampoco estaba seguro de dejarlas fuera.
Y respecto a la RF, tal como están las cosas prefería empezar con un 10% e ir subiéndola hasta el 30% en unos 10 años.

Pue eso... que estoy hecho un mar de dudas... a ver si me podéis ayudar.
Gracias desde ya mismo!

[ClarkBo]

hola [mention]PauTorres[/mention], bienvenido! Con el global efectivamente puedes y más bien debes dejar los regionales fuera ya que estarías duplicando sin sentido. Normalmente menos de un 5% en una clase, como en tu caso la de REITs no tiene mucho sentido/impacto luego lo sumaría al global. Si decides dejar un 3% porque quieres probar no veo mayor problema. 10% de RF me parece poco, lo mismo irte a un 20% con 15% + 5% sería más adecuado para empezar pero esto va a gusto y tranquilidad del consumidor

Pásate por la guía (en mi firma el link) si no has hecho ya para aclarar muchas de las dudas que puedas tener.

[Depe]

Fondos Renta Variable
Amundi Index MSCI World AE-C---------------------------------50%
Vanguard Global Small-Cap Index Inv EUR Acc_--------------10%
Vanguard US 500 Stock Index Inv EUR Acc---------------------5%
Vanguard European Stock Index Inv EUR Acc------------------5%
Vanguard Emerging Markets Stock Index Inv EUR Acc--------15%
Vanguard Japan Stock Index Fund EUR Acc--------------------2%
Amundi Is Ftse Epra Nareit Global Ae-C-------------------------3%

Los regionales y el REITs ya están en el World. Lo dejaría así:

Fondos Renta Variable
Amundi Index MSCI World AE-C---------------------------------70%
Vanguard Global Small-Cap Index Inv EUR Acc_--------------10%
Vanguard Emerging Markets Stock Index Inv EUR Acc--------10%

¿Por qué no utilizas el World de Vanguard?

[PauTorres]

Gracias a los dos por vuestras respuestas.
Entonces sacaré los regionales y dejaré solo el global.
Lo que no sabía era que el global contenía también el REITs.

El World de Vanguard mejor que el Amundi? supongo que por el tema de TER no?

[mention]ClarkBo[/mention] cuando dices de la RF un 15%+5% es 15% en el global de amundi y 5% en el vanguard eurozone?

[mention]Depe[/mention] creo que me quedaré con la configuración que propones. Gracias!

Y sobre los dos escogidos para la RF? Con la RF si que voy perdido. Los he puesto un poco copiando otras carteras sin tenrlo muy claro.
Sé que 10% es poca RF con mi edad (40), pero como mi posición económica es muy estable y no tengo grandes gastos a la vista (casa, coche...) pensaba que tal y como están las cosas ahora podría empezar con un 10% e ir subiendo un poco comforme pase el tiempo para quedarme sobre un 30% con 50 años cumplidos....

Un saludo!

[ClarkBo]

Tendrías que ver cómo quieres dividir la RF. Has propuesto un Global cubierto y Bonos ligados a la inflación, si esa es tu elección yo pondría 15-5 como te comentaba anteriormente. Incluso un 20% solo el RF global cubierta únicamente.

[strake]

Para RF yo elegí los mismos fondos. Si bien tengo mi asset allocation aún dudoso, ahora mismo lo tengo 66/34, del que 24% en el global y 10% en BLIs

[atreides]

Tendrías que ver cómo quieres dividir la RF. Has propuesto un Global cubierto y Bonos ligados a la inflación, si esa es tu elección yo pondría 15-5 como te comentaba anteriormente. Incluso un 20% solo el RF global cubierta únicamente.

Hola. ¿Pq le das mas peso a la RF Global que a los bonos ligados a la inflaccion?

Saludos

[ClarkBo]

Tendrías que ver cómo quieres dividir la RF. Has propuesto un Global cubierto y Bonos ligados a la inflación, si esa es tu elección yo pondría 15-5 como te comentaba anteriormente. Incluso un 20% solo el RF global cubierta únicamente.

Hola. ¿Pq le das mas peso a la RF Global que a los bonos ligados a la inflaccion?

Saludos

Echad un ojo aquí: https://bogleheads.es/guia/renta-fija#¿ ... mi_cartera

[PauTorres]

Tendrías que ver cómo quieres dividir la RF. Has propuesto un Global cubierto y Bonos ligados a la inflación, si esa es tu elección yo pondría 15-5 como te comentaba anteriormente. Incluso un 20% solo el RF global cubierta únicamente.

Hola. ¿Pq le das mas peso a la RF Global que a los bonos ligados a la inflaccion?

Saludos

Echad un ojo aquí: https://bogleheads.es/guia/renta-fija#¿ ... mi_cartera

Lo que no acabo de entender muy bien es que en la guía se habla de que la RF gubernamental funciona mejor ya que en periodos de crisis la corporativa también sufre. Sin embargo en las "carteras recomendadas" se recomienda un fondo de RF con 1/3 de corporativa.
A qué se debe
No será siempre más fiable la gubernamental?

Enviado desde mi Mi 9T mediante Tapatalk

[ClarkBo]

En la recomendación de carteras pongo ese porque es un único fondo para la RF qué además está más diversificado (por contener también RF corp). De todas formas se puede leer en las notas qué es perfectamente intercambiable por uno de RF euro de gobiernos o por un global RF de gobiernos también. Hay un análisis de Dull en el foro estudiando su comportamiento en distintos periodos y es muy similar.

[PauTorres]

Gracias por la aclaración!
Aprendiendo poco a poco

[ClarkBo]

Gracias por la aclaración!
Aprendiendo poco a poco

Para eso estamos es cierto también que la Guía es un resumen casi total de toda la filosofía, merece la pena exprimirlo! Saludos

[kurosaki]

Bienvenido Pau,

Yo hice mi primera aportación a fondos indexados la semana pasada. Al igual que tu, estaba hecho un lio tras leer bastante, no tenía claro cómo distribuir los fondos. En mi caso (35 años) opté por una distribución sencilla:

- 60% Vanguard Global
- 15% Vanguard Emergentes
- 15% Vanguard Small caps
- 10% RF

Mi idea es ir aumentando la renta fija a razón de 2% por año, de esta forma tendría 70RV/30RF a los 45, 50RV/50RF a los 55 y 30FV/70RF a los 65 años. Es una inversión a largo plazo y ahora puedo permitirme un mayor riesgo.