Hola,
Este es mi primer mensaje en este gran foro que he descubierto este hace unos días. Después de leer con mucha atención todo el hilo de las carteras personales me animo a compartir mi información para consultar vuestra opinión. El hilo me ha abierto los ojos y ya sé de antemano que mi cartera tiene algunos problemillas (que espero me ayudeis a solucionar).
¿Para qué estás ahorrando?
Estoy ahorrando principalmente para la jubilación e incluso para retirarme antes de tiempo.
¿Cuándo necesitarás el dinero?
15-20 años, cuando se acerque la edad de jubilarse (o un poco antes)
¿Cuánta pérdida puedes tolerar?
30%
- País de residencia: España
- Divisa de inversión: EUR. Aunque cobro en USD porque trabajo para una empresa americana y vivo con el riesgo del cambio de divisa EUR/USD constantemente.
- Fondo de emergencia: Sí, 60K€ repartidos entre MyInvestor al 1% (2 cuentas, una mía y otra de mi mujer) y Pibank. Probablemente está sobredimensionado porque nos permitiría cubrir los gastos de bastante tiempo, pero mi mujer tiene más aversión al riesgo y necesito que duerma bien por las noches.
- Deuda: Hipoteca. Quedan unos 85K€ y pago euribor + 0,38%. Tengo liquidez para cancelarla hoy mismo. No lo hago porque compramos el piso hace 10 años y todos los años nos desgravamos el 15% en la declaración de la renta, así que nos compensa con creces. Además a fin de cada año amortizo hasta los 18K€ máximos de desgravación por lo que en unos 5 años habremos terminado con la hipoteca.
- Edad: 41 y mi mujer 44.
- Asset Allocation deseado: Sinceramente no estoy seguro. Según he leido lo recomendado sería alog como 65% RV / 35% RF, pero como digo, no lo tengo claro.
- Planes de pensiones: Sí. Tengo un sueldo alto y me compensa aportar los 8K€ máximo para pagar menos en la declaración de la renta. Actualmente tengo unos 40K€ (y mi mujer 13K€). Actualmente tengo 2 en ING, el 2040 (80% de aportaciones) y el SP500 (20%).
- Capacidad de ahorro mensual: Sí. Aproximadamente un 70% del sueldo.
- Liquidez: Sin contar el fondo de emergencia unos 60K€. Actualmente todos los meses estoy aportando a Finizens e Indexa 8K€ y a R4 2K€. Cuando haya invertido toda esta liquidez las aportaciones mensuales a los fondos serán en torno a 3-4K€ al mes.
Otros productos de inversión
- Cartera de fondos de Finizens con perfil 4/5 desde agosto 2019 con 57K€
- Cartera de fondos de Indexa con perfil 8/10 desde enero de 2020 con 50K€
- Cartera en Renta 4 desde mayo 2019 con 52K€
Código: Seleccionar todo
[RV 13%] Amundi Is Msci Europe Ae-C (LU0389811885)
[RV 15%] Magallanes Value Investors Ucits European Equity (LU1330191542)
[RV 20%] Amundi Index Msci World Ae-C (LU0996182563)
[RV 20%] Amundi Index Sp 500 Ae-C (LU0996179007)
[RV 15%] European Smaller Companies Fund A1 Eur (LU0125944966)
[RF 17%] Renta 4 Renta Fija R Fi (ES0176954008)
Problemas que he detectado con mis carteras leyendo el foro:
- Las carteras de Finizens e Indexa se solapan en gran medida. Probablemente me compense quedarme sólo con una de ellas porque además pasaría de los 100K€ y tendría comisiones más bajas.
Seguramente me quedaría con Indexa. ¿Opiniones?
- Plan de pensiones. Creo que los voy a mover de ING a Indexa para reducir las comisiones.
- Mi cartera R4 es un poco caótica. He visto muchos comentarios en el fondo indicando que si tengo el Msci World no necesito el Sp500 porque se solapan en gran medida. Lo mismo ocurre probablemente con el Msci Europe.
Mi plan de acción
Viendo las carteras recomendadas, no estoy seguro entre la de 3 fondos o la de 5. El reparto lo bajaría a 65/35.
Para una cartera de unos 100K€ creo que tiene más sentido el de 5 fondos, verdad?
Creo que el único cambio que haría sería quitar REITS (que el World ya incluye algo) y cambiarlo por un Small Caps como Vanguard Global Small-Cap Index EUR Acc (IE00B42W3S00).
Quedaría así:
Código: Seleccionar todo
[45%] RV Global: Vanguard Global Stock Index Fund Investor EUR Accumulation - ISIN IE00B03HCZ61 - 0,18%
[10%] RV Emergente: Vanguard Emerging Markets Stock Index Fund Investor EUR Accumulation - ISIN IE0031786142 - 0,23%
[10%] Vanguard Global Small-Cap Index Fund Investor EUR Accumulation - ISIN IE00B42W3S00 - 0,29%
[25%] RF Gobiernos Euro: Vanguard Euro Government Bond Index Fund Investor EUR Accumulation - ISIN IE0007472115 - 0,12%
[10%] RF Corporativa Euro: Vanguard Euro Investment Grade Bond Index Fund Investor EUR Accumulation - ISIN IE0009591805 - 0,12%
Una duda sobre el asset allocation que no me queda clara. Si ahora decido un porcentaje con el que me siento cómodo, por ejemplo 65/35. ¿Tiene sentido ir ajustándolo con el paso de los años según se acerca la edad de jubilación? O realmente la teoría dice que "elige uno con el que te sientas cómodo y no lo cambies nunca"?
Otra opción sería gestionar los fondos yo y olvidarme de Indexa, pero de momento prefiero "su ayuda", aunque parte de los fondos se solapen entre su cartera y la mía manual de Renta 4 (que probablemente movería a MyInvestor para reducir comisiones).
¿Cómo lo veis? ¿Tienen sentido los cambios que planteo o me estoy complicando demasiado?
Gracias!